英国(FCA)详细介绍

英国(FCA)

丨监管机构简介

英国金融服务管理局(FSA)2013年起被两个新的监管机构所替代，他们分别是金融行为监管局(Financial Conduct Authority, FCA)和审慎 监管局(Prudential Regulation Authority, PRA)。其中对经纪商的监管权将全部由FSA移交至FCA。

丨监管牌照简介

在FCA的牌照中，我们常见的牌照是STP牌照、MM牌照、欧盟牌照、AR牌照和支付牌照。

一、Authorised

按照保证金不同分以下三种：

1、投资顾问牌照：保证金50k license（5万英镑）其Clinet Money一项显示不可持有客户资金。

2、STP牌照：保证金125k license（12.5万英镑）其Clinet Money一项显示可以持有客户资金，但是并不能交易自己账户。

3、MM牌照：保证金730k license（73万英镑）其Clinet Money一项显示可以持有客户资金，并且能够交易自己的账户。

不管是STP还是MM，去查询的时候都是在看Dealing in investments as principal这一栏目里面的，作为交易主体业务是否拥有外汇零售资质。

二、EEA Authorised（欧盟牌照）

EEA授权主要是由于整个欧盟经济体内的欧盟金融市场法规MiFlD，但是这家公司必须要满足所有EEA国家的最低标准。EEA Authorised说明是欧盟授权，只是允许在英国开展业务，真正的监管机构并不是FCA，而是这家公司所在欧盟国家的监管机构。

基本信息的公司类型一项显示：Services (UK) of an Overseas Firm而FCA监管公司的类型一项应该显示：Regulated

三、Appointed representative和Appointed representative – introducer（AR牌照）

AR和IAR，这两个也是FCA体系下，可以进行一些外汇业务。AR，一般可以翻译成委任代表或授权代表。FCA的AR指的是那些由受FCA监管公司（这里我们称之为委托主体）授权行事的公司或个人，该公司或个人并不直接受FCA监管。

AR大致上可以分为两种，一种是介绍型AR（introducer appointed representative/IAR），它仅将客户介绍到主体经纪商，还有一种是独立运营的AR。独立运营的AR使用自己的品牌开展业务，它需要获得FCA的授权，即拿到AR牌照，必须在英国有注册合法的公司，有运营办公室。

由于主体经纪商对AR的所有活动负责，AR的客户开户需要通过主体经纪商的合规审核。客户的交易订单通常也是由主体经纪商处理。

也因为此，只要主体经纪商受到英国FCA的监管，那么AR的客户也可以享受到FCA和英国金融服务补偿计划（FSCS）的保护。

四、See full details（支付牌照）

See full details 大部分是在针对存在支付公司下的，FSCS的监管是否是适用于这家公司是不确定的，需要直接联系这家公司，了解他们的产品/服务是否将被FSCS覆盖。

当然如果一些交易商既有外汇的业务，也有支付的业务，也会显示See full details。

丨监管机构职责

负责监管银行、保险以及投资事业，包括证券和期货。英国金融服务管理局（FSA）与英格兰银行（BOE）同隶属财政部，FSA负责金融事 业管理，而BOE主要任务维持金融稳定。英国是目前世界上金融服务最完善、最健全的国家，并且通过金融服务监管局（FSA）对所有在其境内注册的金融服务机构进行严格的监管。

丨监管机构特色

FCA对风险的容忍度将更低，并将更倾向于采取预防手段而不是坐视损害发生。这种方法还将意味着更多地使用判断，即专业知识来判断对 消费者的损害是否很可能会发生，并基于这种前瞻性分析进行相应干预。

丨如何查询

打开英国FSA查询网址：http://www.fsa.gov.uk/register/firmRefSearch.do（注：因该网站为英国政府网站，由于时差关系，在中国的上 午时段一般很难打开，需要到午后才能顺畅打开）。合法的黄金外汇交易公司在“基本信息”页里面必须应有Notices: Able to hold and control client money.（允许持有和控制客户资金）正规黄金外汇公司的经营权限里必须有：Rolling spot forex contract （即时外汇交易， 即外汇保证金交易业务）。

| 地理政治

FCA是一家不属于英格兰银行的独立机构，监管着56,000家金融服务公司和英国金融市场，同时，FCA还负责不受PRA监管的金融服务公司的审慎监管。

FCA是一个通过向受我们监管的公司收取费用而运转的独立公共机构，FCA对英国财政部负责，对英国金融体系和议会负责。 FCA的工作和计划是由英国金融服务与市场法案（2000）制定的，FCA与消费者群体，贸易协会，专业机构，国内监管局，欧盟议员以及众多相关部门共同协作。

由于职责的广泛性，对于与监管目标相悖的地区和企业，FCA会采取适当的措施优先监管处理。

| 监管细则 FCA监管的外汇公司接受海外客户开户，且必须将客户资金与公司资金进行隔离。

受监管的外汇交易商应提交年度账目和报告、客户资金报告、交易报告、产品销售数据报告等，并保持客户资金保管记录、客户订单及交易记录、信息披露记录、客户投诉计划原始资料记录等。

| 投资保障

1.英国金融申诉服务机构FOS FOS成立于2001年，总部设在伦敦，该机构是英国解决金融实体与其客户之间的纠纷的官方专业机构。当金融实体和个人遇到无法解决的投诉时，FOS可以介入调查，提供免费、公正的意见。FOS能处理的投诉金额上限一般不超过15万英镑，超过该金额时，建议向法庭提出投诉。

2. 英国金融服务补偿计划FSCS FSCS的英文全称是Financial Services Compensation Scheme，当公司无力偿付到期债务时，可以启动FSCS对客户进行赔偿，FSCS的投资业务赔偿上限为5万英镑/人/公司。一般情况下，FSCS处理投资公司业务的期限为6个月内。

| 风险管理 负责监管银行、保险以及投资事业，包括证券和期货。英国金融服务管理局（FSA）与英格兰银行（BOE）同隶属财政部，FSA负责金融事业管理，而BOE主要任务维持金融稳定。 　　

英国是目前世界上金融服务最完善、最健全的国家，并且通过金融服务监管局（FSA）对所有在其境内注册的金融服务机构进行严格的监管。

| 牌照申请申请要求

（1）最低资本要求 英国对投资公司自有资金的要求如下： 50K投资公司---自有资金要求：50,000英镑 125K投资公司---自有资金要求：125,000英镑 730K投资公司---自有资金要求：730,000英镑

（2）实体办公室要求：有且必须在英国